Вы сильно путаете переменные и объекты. Надо бы различать.
Всё дело в количестве. Пример по ссылке показывает где вы на ровном месте можете создать тысячи экземпляров. И помимо использования памяти это ещё и многократное выполнение конструкторов.
Там же в "Benchmarks" написано, что если у вас куча здоровая то разницы особой нет.
То есть куча должна быть достаточно большой. Young поколение должно быть достаточно большим чтобы уместить все временные экземпляры. Тогда и разницы никакой не будет.

А вот если куча не большая, если масса объектов не влазит в Young и оседает в Tenured, и самое стремное, если при этом запустится GC, когда все эти экземпляры ещё нужны. Тогда возможны проседания в производительности.

Рекомендации Oracle носят общий характер. Не нужно что-то усложнять пытаясь переиспользовать объекты до тех пор пока от этого не будет очевидной выгоды. А когда у вас выбор между тем создать ли один экземпляр, или 100500, то выгода очевидна.