А ты его не пихай на форму, а создай в run-time.
Потому как для него нужна лицензия на design-time.

Могу ошибаться, но попробуй поставить VB 6.0, он туда входит, т.е. получишь возможность использовать в design-time.

Еще способ, берешь ServicePack 6.0 для VS 6.0, находишь там CAB-файл, где DBGrid лежит, смотришь inf-файл, и делаешь из одной интересной строчки reg-файл, который и запускаешь. Может, объяснение выглядит немного сумбурно, но когда залезешь в этот CAB-файл, все станет понятно. :)