Фразу "SQL 7.0 и выше" надо понимать что включая 7.0?
Из Е.Мамаев. "SQL Server 2000 Наиболее полное руководство". Стр.221. (выражаю Garya благодарность за ссылку )следует что это относится только к 2000.
Однако, может я конешно чего то не понимаю, но не смотря на эту ссылку, у меня и на 2000 не получилось удалить sa. В EM просто нет пункта удалить на Sa. Процедурой sp_droplogin тоже не получается. Собственно в этой процедуре прямо прописано:
if @loginame = 'sa'
begin
raiserror(15405, -1 ,-1, @loginame)
return (1)
end
Вообще то у меня на одном компутере одновременно работают и 7 и 2000. Но по идее это ведь не должно никоим образом влиять...

2 Александр Гладченко: Чего то я опять не понял создать новую серверную роль низя. Поэтому наверное имелась ввиду роль NT. Но включить sa в роль NT тоже низя. Тогда как сделать sa Deny на коннект к SQLS? Да и ведь написано - можно удалить sa - и у Вас и у Мамаева.

2 Garya:
"Нужно исключить sa из соответсвующих ролей сервера и БД"
Исключить sa из sysadmin не получается. А исключить из роли БД тоже не выйдет, поскольку он как администратор будет отображаться как Dbo