Ну дък Александр Гладченко же сказал, что "меняй пароль кто хочет и как хочет" справедливо, если тот, кто хочет, относится к группе sysadmin. Вы сами признались, что заходите как член этой роли, следовательно, Вы вправе поменять пароль у любого, в том числе и у членов этой же роли, в частности, у sa. Поэтому с Вас и не спрашивается его прошлый пароль. Если это Вас по каким-либо причинам не устраивает, отнесите себя к роли, допустим, securityadmin. Тогда выполнять sp_password Вы сможете надо всеми, кроме членов sysadmin.