Компактность (занимает мало места) - это уже следствие. Цель нормализации - исключение дублирования информации. Это когда одно и то же вводится (хранится) несколько раз и в разных местах.

Например, если тебе надо указать ФИО сотрудника, то в не нормализованной базе ты каждый раз вынужден набивать ФИО заново. При этом есть риск ошибки.

Ну, скажем, в одном документе набрал "Иванов", а в другом "Иваноф". Теперь, если тебя попросят выполнить отчет по всем документам сотрудника "Иванов", то, естесственно, "Иваноф" в этот отчет не попадет. Т.е. отчет будет не корректен.

Если же база нормализована, то существует справочник, где "Иванов" вводится только один раз. Во всех остальных документах данная фамилия просто выбирается из этого справочника. Как следствие, невозможно "ошибиться" и написать другую фамилию. Фамилия не пишется, а выбирается.

Более того, в документ записывается не сама фамилия, а лишь ссылка на запись справочника. Это позволяет в любой момент исправить фамилию справочника и во всех документах автоматически будет отображаться уже исправленная фамилия. Без дополнительного программирования.

=============================

Нормализованная база - быстро выполняет модификации, но относительно медленно формирует отчеты из-за необходимости дополнительных объединений. Однако поскольку в данном случае речь идет о нескольких тысячах записей в год, то вопрос скорости вообще не должен волновать. При таких мизерных объемах скорость будет достаточно высокой.